Rizikos investicijos - kas tai yra ir koks yra rizikos finansavimo mechanizmas + geriausių Rusijos rizikos fondų TOP-5 sąrašas

Sveiki, brangūs finansinio žurnalo „Rich Pro“ skaitytojai! Šiandien bus mūsų pokalbio temarizikos kapitalo investicijosnaudojamas finansuoti naujas ar augančias įmones, taip pat kalbėti apierizikos kapitalo fondai ir investuotojai - profesionalūs rizikos kapitalistai.

Šiame straipsnyje mes apsvarstysime:

• Rizikos kapitalo investicijų samprata ir jų apimtis;
• Kas yra rizikos fondai ir kaip jie veikia;
• Pagrindiniai rizikos investavimo proceso etapai (informacija investuotojams);
• Rizikos kapitalo pritraukimo ypatybės (informacija pradedantiesiems ir pradedantiesiems verslininkams);
• geriausių Rusijos rizikos kapitalo fondų sąrašas.

Šis straipsnis bus naudingas:

• verslūs investuotojai, norintys ir nebijantys rizikuoti, investuodami į naujas idėjas ir projektus;
• verslo naujokai, nežinantys, nuo ko pradėti ir kokią nišą pasirinkti;
• asmenys, dar nežinantys apie verslumą, tačiau turintys novatorišką idėją ir neturintys lėšų jai įgyvendinti.

Taigi, pradėkime!

Kas yra rizikos investicijos ir kaip veikia rizikos kapitalo fondai, kaip investuotojai uždirba pinigus iš rizikos (rizikos) investicijų, kokie yra rizikos kapitalo pritraukimo startuoliui ypatumai - apie visa tai sužinosite ne tik skaitydami šį straipsnį iki galo

1. Kas yra rizikos investicijos - perspektyvių ekonomikos sektorių apibrėžimas ir apžvalga rizikos investuotojams

Terminas įmonė pasiskolinta iš anglų kalbos žymi "rizikuoti" arba "rizikinga pradžia". Rizikos kapitalo investicijos savo investuotojui neatneša greito pelno. Tokios investicijos yra ilgalaikis ir labai rizikinga.

Rizikos investicijos - Tai yra rizikingos investicijos į perspektyvias inovatyvias įmones (pradedančiąsias įmones), siekiant gauti dideles (didesnes nei vidutinės rinkos) pajamas.

Rizika yra tai, kad pinigai yra investuojami absoliučiai naujos idėjos, technologija arba produktas. Atneš praradimas arba pelnas parodyk tik investuotojui laikas. Jei nuostolinga naujoji įmonė, investuotojas tiesiog praranda investuotas lėšas. Tačiau sėkmės atveju investuotojas gauna pelną, tai yra, daug daugiau nei investuojama.

Pradiniame etape investuotojas daro savo investicijas į naują verslą, o įmonei pasiekus pakankamai aukštą pelningumo ir plėtros lygį, jis turi galimybę parduoti savo dalį (dalį) įmonėje už didesnę kainą. T. y., Investuotojui priklausančios bendrovės akcijų (akcijų) kainos augimas yra pagrindinis jo pelno šaltinis.

Rizikos investuotojo pajamos = akcijos (akcijos) pardavimo kaina- investuotų pinigų suma

P.S. Rizikos investicijos ne visada yra investicijos į bendrovės įstatinį kapitalą, retais atvejais toks finansavimas gali būti formospaskolą.

Rizikos investuotojais gali būti tiek privatūs asmenys, tiek didelės organizacijos ir korporacijos, taip pat sindikatai ir fondai, nepriklausomai nuo jų veiklos srities.

5 patraukliausi rizikos kapitalo sektoriai

Ekonomikos sektoriai, kuriuose pelninga investuoti pinigus rizikos investuotojams

Patraukliausios ekonomikos sritys, kuriomis galima pritraukti rizikos kapitalo investicijas informacinės technologijos, internetas, programinė įranga, mobilieji ryšiai ir telekomunikacijos. Šiame sektoriuje verslininkai yra pasirengę investuoti didelius pinigus į naujus pokyčius ir inovacijas.

Sveikatos apsauga, farmacija, biotechnologijos turi daugiau susidomėjimo vakaruose nei Rusija. Tačiau pastaruoju metu pastebima tendencija didinti investicijas į šį sektorių.

Pramonė ir statyba ne taip greitai ir dinamiškai vystosi kaip du ankstesni sektoriai. Tokie ekonomikos sektoriai laikomi inertiškais ir konservatyviais, tačiau kartu turintys galimybę atnešti didelį pelną rizikingiems žmonėms.

Beje, mūsų svetainėje yra atskiras straipsnis, kuriame išsamiai aprašomos investicijos į verslą ir pradedančiuosius, taip pat geriausios Rusijos startupo sritys, kuriose galite investuoti pinigus.

Kas yra rizikos kapitalo fondas ir kokia jo darbo schema, į kuriuos investuoja rizikos kapitalo fondai ir iš ko uždirba patyrę investuotojai? Skaitykite daugiau apie tai

2. Rizikos fondas - kas tai yra ir kaip jis veikia + palyginamoji rizikos finansavimo ir banko kreditų lentelė

Apibrėžkime „rizikos kapitalo fondo“ sąvoką.

Rizikos fondas - Tai organizacija, investuojanti į naujus, inovatyvius ir jaunus projektus.

Rizikos kapitalo fondų veikla yra susijusi su didele rizika, tačiau taip pat ir su dideliu potencialiu pelnu.

Rizikos fondai gali būti:

• specializuotakurie investuoja tik į tam tikrą ekonomikos ar regiono sektorių
• universalusdarbas su skirtingomis sritimis.

Paprastai rizikos kapitalo organizacijos investuoja pinigus į keletą projektų, kad galėtų atskirti riziką.

Pagal statistiką 70% finansavimo objektų yra nepelningao likusieji 30% atneša nemažas pelnasapimantis visas rizikas.

Kam investuoja rizikos kapitalo fondai:

• projektuose ar verslo idėjose, kuriems prieš įeinant į vartotojų rinką reikia atlikti papildomus tyrimus arba sukurti gaminių pavyzdžius (sėkla);
• naujoms įmonėms, kurios pastaruoju metu dirba rinkoje, reikalaujančios mokslinių tyrimų, kad jų produktai būtų reklamuojami rinkoje (pradžia aukštyn);
• įmonėms, kurios jau turi savo gatavą produktą komerciniam įgyvendinimui (anksti etapas);
• įmonėse, kurios jau seniai veikia paslaugų rinkoje, tačiau, norint padidinti apyvartinį kapitalą ir ilgalaikį turtą, padidinti produkciją ir mokslinius tyrimus, reikalingos papildomos lėšos (plėtimasis).

Rizikos fondus paprastai sukuria patyrę verslininkai - finansininkai, dirbantys pagal šią schemą:

1. Ieškokite inovacijų, idėjų, naujų bendrovių, turinčių didelį pelningumą.
2. Atrinktų įmonių pelningumo, plėtros, ekonominio pagrįstumo ir galimos rizikos analizė.
3. Įmonės ir potencialių bei naujų rinkų plėtros būdų plėtra.
4. Įmonės akcijų išleidimas (paprastai vadovas turi kontrolinį akcijų paketą, o fondas turi tik nedidelę jų dalį).
5. Įmonės plėtra, o tai savo ruožtu lemia akcijų ir turto vertės padidėjimą.
6. Investuotojo uždarbis iš dividendai arba iš parduodant jų akcijasjau padidėjo kaina.

Paskutinis etapas yra finalas, nes būtent nuo to priklauso, ar grynosios investicijos duos pajamų, kurių investuotojas iš pradžių tikėjosi.

Kodėl naujos įmonės, turinčios naujų idėjų, pasirenka rizikos fondą, o ne banko paskolą. Tam yra daug privalumų.

PavyzdžiuiGauti reikšmingą paskolą iš banko praktiškai neįmanoma, net turint pelningą ir platų verslo planą. Tačiau kreipdamiesi į rizikos fondą galite ne tik pritraukti investicijas projekto plėtrai, bet ir pasinaudoti mokymo programomis, labiau patyrusių verslininkų kuravimu ir lengvatinėmis paskolomis.

Rizikos fondų ir banko paskolų palyginamosios charakteristikos pateiktos žemiau esančioje lentelėje:

Taigi apibendrindami galime pasakyti, kad pritraukdami rizikos kapitalo investicijas įmonei atiteks ne tik grynieji pinigai, bet ir parama įvairiuose produkto ar paslaugos plėtros ir reklamos etapuose.

3. Rizikos verslas: rizikos veiklos samprata ir ypatybės + sėkmingi pavyzdžiai

Taigi, kas yra rizikos verslas?

Rizikos verslas (iš anglų kalbos. „Venture business“ - rizikingas verslas) yra rizikingas ir ilgalaikis verslas inovatyvių („sturtup“) projektų investavimo srityje.

Paprastai rizikos organizacija (fondas) Tai yra investuotojų komanda, kurie kartu ir turėdami pakankamai patirties dirba siekdami maksimalaus pelno.

Rizikos verslo ypatybės:

1. Investicijų grąža yra nuo 3 iki 10 metų (iki 5 metų tiriamasis darbas ir prekių išleidimas gali trukti, o pasirodžius rinkai - pelningas).
2. Rizikos investuotojai iš pradžių ruošiasi investuotų lėšų atsiėmimui, pasiekę įmonei aukštą išsivystymo lygį.
3. Dažnai investiciniai objektai yra ne įmonės ir projektai, o tautoskurie skleidžia idėjas ir jau turi sėkmingos patirties praeityje.
4. Investuotojas yra asmeniškai suinteresuotas sėkminga projekto ar įmonės plėtra, todėl kiek įmanoma remia įmonės valdymą patarimų, rekomendacijų, tyrimų ir paramos forma.
5. Tokio tipo versle rizika yra labai didelė, nes tiksliai prognozuoti įmonės plėtros neįmanoma, nes kol kas tokių analogų nėra, tačiau, palyginus su kitomis investicijomis, pelnas galiausiai yra didžiausias.

Kompetentingų verslo rizikos kapitalo fondų pavyzdys:

Kaip matote, pelnas žymiai viršija investuotų lėšų sumą, o tai yra pagrindinis rizikos kapitalo fondų tikslas.

4. Rizikos finansavimo etapai

Rizikos finansavimas - Tai labai rizikinga pinigų investicija, siekiant pelno iš perspektyvių inovatyvių verslo projektų ankstyvajame jų vystymosi etape. Jis turi keletą skirtingų trukmių etapų.

Pagrindinis rizikos kapitalo investavimo tikslas yra: įmonės likvidumas, tai yra etapas, kuriame įmonė gali pateikti savo akcijas ir vertybinius popierius į akcijų rinkas ir gauti pajamų.

Visų etapų trukmė priklauso nuo raidos tipo ir specifikos.

Žingsnis po žingsnio, kaip užsidirbti pinigų rizikos investicijoms

5. 6 pagrindiniai rizikos investavimo etapai

Ar verslas atneš pelną ir sėkmę investuotojui, priklauso nuo daugelio veiksnių, o svarbiausia - nuo jūsų veiksmų. Veiksmai turėtų būti aiškiai susisteminti etapais ir tiksliai atlikti tik žemiau pateikta seka.

1 etapas. Pradinio kapitalo surinkimas

Tai yra pradinis etapas, nes kai žmogus pradeda įgyvendinti projektą, pirmą kartą turite turėti bent reikiamą pradinį kapitalą. Investuotojas gali finansuoti abu iš daliestaigi visiškai projekto ar idėjos vystymas ir įgyvendinimas.

2 etapas. Investicijų plėtros vektoriaus apibrėžimai

Šiame etape svarbu ištirti situaciją akcijų rinkoje. Apie tai, kas yra akcijų rinka ir kaip ji veikia, mes jau rašėme paskutiniame numeryje.

Galbūt rasite savo projektui ar įmonei nemokamą ekonomikos sektorių arba sužinosite, kad turite inovatyvų produktą, kurio dar nėra rinkoje ir jis bus būtent pirmas.

3 etapas: perspektyvaus verslo paieška ir jo plėtros plano sudarymas

Ateities plėtros projektas yra pasirinktas, dabar svarbu sustoti ir apgalvoti, išanalizuoti visą riziką, susijusią su įmonės veikla. Ir tik tada pereikite prie plėtros plano sudarymo ir jo įgyvendinimo maksimalios naudos. Tam gali reikėti pertvarkyti įmonę iš privatus į akcinė bendrovė.

Viename iš mūsų žurnalo straipsnių galite perskaityti, kaip sudaryti verslo planą arba atsisiųsti paruoštus verslo planų pavyzdžius.

4 etapas. Sutarties pasirašymas

Jūs aptarėte finansinį komponentą, kurį dabar svarbu išspręsti teisiniai klausimai. Šiuo klausimu verta teikti pirmenybę ne finansininkams, o kvalifikuotiems teisininkams šiuo klausimu, kad būtų išvengta tolesnių nesutarimų.

5 etapas. Įmonės kontrolė

Rizikos investuotojai yra asmeniškai suinteresuoti sėkmingais bendrovės plėtros rezultatais. Jie ne tik investuoja pinigus, bet ir tiesiogiai kontroliuoja įmonės veiklą.

Jie aktyviai dalyvauja kuriant koncepciją, planuojant, nustatant naujas veiklos sritis. Taip pat rizikos investuotojai, kaip šios srities kvalifikuoti specialistai, teikia patarimus tam tikrais klausimais ir naudingų patarimų.

6 etapas. Bendrovės akcijų pardavimas

Kai įmonė pasiekia didelę finansinę būklę, gauna pakankamai pelno, investuotojai pradeda galvoti apie savo akcijų pardavimą. Tokias akcijas perka kiti investuotojai, kurie renkasi darbą, kuris nėra susijęs su didele rizika.

Rizikos kapitalo fondų pritraukimas pradedančiajam projektui

6. Kaip pritraukti rizikos kapitalą pradedančiajam verslui

Kas yra rizikos kapitalas? Apibrėžkime šią sąvoką:

Rizikos kapitalas yra investuotojų, kurie finansuoja, pinigaipradžios projektai (jaunos perspektyvios įmonės).

Įprasta rizikos kapitalo organizacija (fondas) gauna daugiau 1 000 paraiškų per metus finansuoti pradedančius projektus, iš jų 90% nedelsiant pašalintas. Nuokrypiai gali kilti dėl neatitikimo geografinė, techninis arba rinkos politika rizikos kapitalo įmonė, taip pat neraštingi verslo planai, prašymai ir dokumentai.

Dauguma rizikos kapitalo kompanijų dirba su tais projektais ar idėjomis, kurioms reikia investicijų, kurių suma - nuo 250 000 USD iki 1 500 000 USD

Likusieji 10% yra kruopščiai ir brangiai kainuojantys įvairių parametrų tyrimai. Tam įmonės samdo konsultantus, kad įvertintų produktą ar idėją, ypač jei ji yra nauja ir novatoriška.

Atliekant tokį patikrinimą daugiausia dėmesio skiriama šiems rodikliams:

3 svarbūs paleidimo projekto tikrinimo parametrai

Jei rizikos kapitalo įmonė atlieka tokius tyrimus, išleisdama nemažas sumas, tai reiškia, kad ji domisi idėja ar produktu. Šiame etape įmonės taip pat eliminuojamos ir tik šiek tieksu kuriomis investuotojas yra pasirengęs dirbti ir rizikuoti savo pinigais.

Rizikos kapitalo pritraukimo procesą pradedant galima sutrumpinti iki 4 pagrindinių ir labai svarbių etapų norint gauti garantuotą finansavimą.

Rizikos kapitalo pritraukimo procesas - 4 pagrindiniai etapai

Svarbiausias potencialaus investuotojo veiksnys yra kvalifikuotų įmonės darbuotojų buvimaskurie yra kompetentingi šioje produktų veiklos srityje. Kiekvieno asmens atsakomybė turėtų būti aiškiai apibrėžta. Ir kaip įmonės vadovų suinteresuotumo gauti maksimalų pelną garantiją jie turėtų įmonės bendraturčiai.

Kalbant apie pardavimo rinką ar nišą, kurią jūsų inovatyvus produktas yra pasirengęs priimti, čia ryšys yra tiesioginis: Kuo didesnę rinką ketinate užkariauti, tuo didesnė tikimybė gauti finansavimą. Tai pastebėjo investuotojas ir sustiprina jūsų konkurencinius pranašumus prieš kitus.

Svarbu taip pat objektyviai įvertinti ir aprašyti visus artėjančius ieškinius, sunkumus gaunant licenciją, ypač naujam produktui. Tai yra, kiek įmanoma atidžiau reikia atidėti su įmonės veikla susijusių išlaidų analizę.

Rizikos kapitalo dalis įmonėje gali svyruoti nuo 10% iki 80%jei įmonė turi neįveikiamų finansinių sunkumų. Paprastai, dalis investuotojo akcijų neviršija 30%, nes savininkas turėtų turėti paskatinimą ir asmeninį susidomėjimą savo įmonės plėtra.

7. Kur ieškoti rizikos investuotojų naujiems projektams ir idėjoms - 3 geriausi variantai

Pradedančiajam svarbu ne tik susirasti bendraminčių, kurie tiki jo produktu ar idėja, ir, svarbiausia, tų žmonių, kurie gali investuoti savo pinigus į jo plėtrą ir rinkos reklamą.

Nedaugelis pradedančiųjų turi pakankamai lėšų patys susikurti įmonę, todėl kyla senatvės klausimas, kur ieškoti investuotojų. Čia yra keletas variantų:

1 variantas. Pažįstamas

Greičiausiai pradedantysis verslininkas neturi pažįstamų milijonierių, todėl paieška vykdoma tarp artimiausio palydos rato. Kuo daugiau apie tai kalbėsite, tuo didesnė tikimybė, kad potencialus investuotojas, pasirengęs patikėti ir investuoti į jūsų idėją, ją išgirs.

Pavyzdys! Įprastas motorinių transporto priemonių pardavėjas Ianas McGlynnas investavo 5400 eurų į savo merginos Anitos Roddick, kuri atidarė „Body Shop“ natūralios kosmetikos parduotuvę, verslą, už tai gaudama įmonės akcijų. Vėliau įmonė išaugo iki 2 000 parduotuvių, ją nupirko kosmetikos milžinė „L'Oreal“. Jan McGlynn grynosios pajamos buvo maždaug 180 milijono eurų

2 variantas. Projektų mainai ar forumai

Forumai rengiami skirtingose ​​pasaulio vietose ir skirtingose ​​šalyse, kur daug potencialių investuotojų susirenka vienam tikslui ir ieško naujų verslo idėjų, kaip investuoti savo pinigus.

Taip pat galite naudotis internetu ir investicijų projektų portalais. Juose yra daug naudingos informacijos, galima pateikti savo projektą ar idėją ir susiraskite rėmėją patys arba palaukite, kol jis ateis pas jus. Populiariausi portalai yra startup.ua ir inproex.ru.

3 variantas. Bendrasis finansavimas

Vienas kolektyvinio investavimo variantų yra bendras finansavimasdarbo internete. Tai paslauga, kurios specializacija yra idėjų skelbimas ir jų projektų populiarinimas.

Dalyvių skaičius sumažinamas iki minimumo:

1. Idėjos autorius;
2. Kuratorius;
3. Rėmėjas

Kuratoriai gali būti įvairių organizacijų, kurios domisi ir yra pasirengusios paremti projektą. Parama turėtų būti suprantama kaip reklama, skirta produktų reklamai, įrangos ir techninių priemonių tiekimui.

„Crowdfunding“ platformose yra visa informacija apie produktą:

• reikalinga suma;
• idėjos aprašymas nuotraukų ir vaizdo įrašų pavidalu, t. y. pristatymas;
• pelningumo pasiekimo terminai;
• atlygio prieinamumas;
• informacija apie autorių ir jo banko duomenys.

Priklausomai nuo paslaugos, platforma bendradarbiauja su skirtingomis mokėjimo sistemomis.

Daugiausia išteklių yra socialinis ir prie jų galite prisijungti naudodamiesi internetu ir galiojančia paskyra.

Vartotojas turi teisę sekti kitų dalyvių veiklą, gauti informaciją apie jo sukurtus ar finansuojamus projektus. Taip pat yra galimybė pabendrauti su jums patikusio projekto ar idėjos autoriumi.

Beje, mūsų svetainėje yra atskiras straipsnis, kuriame išsamiai aprašoma, kaip surasti investuotoją, kuris nuo mažens galėtų atidaryti mažą verslą.

8. Garsūs Rusijos rizikos kapitalo fondai - TOP + 5 bendrovių sąrašas ir apžvalga

Laikoma tokio rizikingo finansavimo tipo tėvynė Amerikabet Rusijoje tokio pobūdžio, galima sakyti, visada buvo. To pavyzdys yra skirtingas pokyčiai šalies kariniame-pramoniniame komplekse. Iš pradžių tik rizikos kapitalo investicijų dėka ši Rusijos sritis pasiekė tokias aukštumas. Nors investuotojas šiuo atveju buvo valstybė, o ne privatūs asmenys ir įmonės.

Kalbant apie kitas ekonomikos sritis, iš pradžių net buvo investuojama lėšų į perspektyviausius Rusijos projektus tik užsienio investuotojai. Tačiau iki šiol jie yra visiškai susiformavę ir sėkmingai veikia. vidaus rizikos kapitalo fondai.

Rusijos Federacijoje yra apie 20 rizikos kapitalo fondų. Išvardinsime 5 geriausius Rusijos rizikos kapitalo fondus:

1. Runos sostinė (8,5 taško);
2. Abrt (6,5 balo);
3. RVC (5 balai);
4. Rusijos įmonės (4,5 balo);
5. „Softline Venture“ partneriai (4 taškai).

Šie rizikos kapitalistai buvo įvertinti pagal šiuos kriterijus ir gavo atitinkamus balus:

• fondo finansuojamų pradedančiųjų skaičius;
• investuotų ar planuojamų investuoti pinigų suma;
• vidurinė dalis investuojamuose projektuose;
• akcijų augimo tempas.

Rusijos rizikos fondų TOP-5 veiklos įvertinimai

Dabar apsvarstykite šiuos vidaus rizikos fondus išsamiau (greitai juos apžvelgsime).

Rizikos fondas №1. Runos sostinė

Fondo įkūrėjas yra Rusijos verslininkas, noriai ir kompetentingai investuojantis į startuolius Rusijos Federacijoje. Sergejus Belousovas. Šio fondo sėkmės pagrindas yra žinios, patirtis ir rinkodara.

Pradedantieji „Belousova“ laimėjo varžybas iš „The Next Web“.

Apskritai, dėka kompetentingos politikos ir palaikymo, šio fondo protų vaikai sėkmingai dirba („Rolsen“, „Parallels“, „Nginx“, „Jelastic“, „LinguaLeo“).

Dalis, kurią fondas gauna finansavimui, yra iš 20% iki 40%ir investicijos siekia 10 milijonas dolerių

Rizikos fondas №2. Abrt

Fondas buvo įkurtas 2006 m. Andrejus Baronovas, Ratmiras Timaševas ir Nikolajus Mityushinas. Pagrindinė jų susidomėjimo sritis yra novatoriškos programinės įrangos kūrimas.

Šio fondo savybės yra jo noras investuoti ne tik į startuolį plėtros procese, bet ir augimo bei plėtros etapuose.

Į kūrimo procesą investuokite iki 4 milijono dolerių, imant 20-35% įmonės akcijų, o augimo ir plėtimosi procese - iki 15 mln. dolerių mainais į 15-30% atsargos.

Sėkmingi fondo projektai - „Acronis“, „KupiVIP“, „Oktogo.ru“.

Rizikos fondas №3. RVC (pradinio investavimo fondas)

Šis fondas yra valstybinis inovatyvių mokslo atradimų srityje. Šio fondo ypatumas yra jo ne per daug įkyri politika įmonės valdymo srityje, tačiau norint gauti finansavimą iš šio fondo būtina atidžiai paruošti dokumentaciją, nes jis veikia kartu su rizikos partneriu.

Dalis, kurią fondas gauna finansavimui, yra 25%.

Garsūs projektai - „Wobot“, „Keramikos transformatoriai“, „Membranų technologijos“.

Rizikos fondas №4. Rusijos įmonės

Fondas buvo įkurtas 2008 m Jevgenijus Gordejevas. Iš pradžių šis fondas buvo kuriamas kaip klubas. Fondo įkūrėjas yra informacinių technologijų srities profesionalas ir gerai išmano šios rinkos Rusijos vartotojo savybes. Pradėtos įmonės, kurias šis fondas pasirenka sau, pagal koncepciją ir klimatą yra pritaikytos Rusijos rinkai.

Nuo 2011 m. Kuriamas naujas vektorius - investicijos į projektus prototipo kūrimo etape. Išpirkta akcija yra prieš tai 20% ir investuotų lėšų sumą iš 35 tūkstančiai dolerių prieš tai 500 tūkstančiai dolerių

Šio fondo ir jo įkūrėjo darbo principas yra atitiktis ir sprendimų priėmimo greitis (iki 30 minučių).

Garsūs ir sėkmingi projektai - Pluso.ru, Okeo, Ogorod.

Rizikos fondas №5. „Softline Venture“ partneriai

Šis fondas buvo įkurtas 2008 m. Jo sostinė yra 20 milijonas dolerių Ir turi 13 projektų. Jo specializacija yra startuoliai, skirti vidaus rinkai pradiniame vystymosi etape iki plėtros lygio.

2015 m. Fondas pasirašė didžiausią iš viso savo operaciją 7 milijono rublių investicijų į neprisijungusį verslo šeimos tinklą.

Sėkmingi projektai - „Mirapolis“, „ActiveCloud“, „Daripodarki“, „Magazinga“, „Client24“.

9. Dažnai užduodami klausimai (DUK) publikavimo tema

Pažvelkime į keletą bendrų klausimų.

1 klausimas. Kas yra verslo angelai ir kuo jie skiriasi nuo rizikos investuotojų?

Verslo angelai - Tai yra vieniši verslininkai, kurie investuoja savo kapitalą į pradedančius projektus.

Pirmieji „angelai“ pasirodė XX amžiaus pradžioje. Jie buvo teatro mylėtojai, kurie investavo savo pinigus į naujus spektaklius ir gavo pajamų tik tuo atveju, jei spektaklis buvo sėkmingas.

Dabar verslo meškeriotojai yra verslininkai, turintys patirties, pagrįstos sėkmingu savo verslo plėtojimu. Statistika rodo, kad dažniausiai tai yra vyrai (99%) su aukštuoju išsilavinimu ar daktaro laipsniu ir tvirta valdymo patirtimi. Ir kas penktas iš jų - milijonierius. (Viename iš mūsų žurnalo straipsnių skaitykite apie tai, kaip nuo pat pradžių tapti milijonieriumi - milijardierių patarimai padės pasiekti tikslą).

Verslo angelų prioritetiniai interesai yra informacija ir aukštosios technologijos bei intelektas. Jie gauna pelną parduodami jau padidėjusią bendrovės akcijų kainą.

Verslo angelų ir rizikos fondų darbo principas yra beveik tas pats, nes jie abu yra nukreipti į galutinį rezultatą, tačiau yra ir skirtumų.

Verslo angelų ir rizikos investuotojų palyginamosios savybės:

Kaip matome skirtumus nepilnametis. Kita verslo angelų savybė yra ta, kad pritraukti juos bendradarbiauti yra lengviau ir lengviau nei rizikos kapitalo organizacijose.

Verslo angelų projektai, sulaukę nemažos sėkmės: „Intel“, „Yahoo“, „Amazon“, „Google“.

2 klausimas. Kas nori finansuoti rizikos kapitalo fondus?

Laikui bėgant, rizikos fondų interesų sferos pasikeitė. Jei anksčiau, iki XX amžiaus vidurio, patraukliausi sektoriai buvo didžiausi komercija (nafta, ginklai, vaistai), azartinių lošimų įstaigų priežiūra ir kt.. Dabar domimasi rizikos kapitalo organizacijomis aukštųjų technologijų sektorius, telekomunikacijos ir sveikatos priežiūra.

Rizikos kapitalo fondai gali turėti abu siauras specializacija, tebūnie visaapimantis priklausomai nuo investicijų sumos ir strategijos. Jie nėra susieti su konkrečiu regionu.

Be to, tokių organizacijų finansavimas vyksta ne tik idėjos formavimo ir iškėlimo, bet ir plėtros bei augimo etapuose.

Rizikos investuotojai nėra pasyvūs įmonės valdyme, nes juos asmeniškai domina sėkminga plėtra. Todėl, naudodamiesi visa turima patirtimi ir žiniomis, jie pataria įmonėms visais plėtros etapais.

3 klausimas. Kaip pradėti investuoti į rizikos verslą?

Rizikos verslas - Tai labai rizikinga veikla, tačiau labai pelninga. Yra specialios profesinės bendruomenės, mokančios šį verslą. Pagrindinis šališkumas yra paieška, pasirinkimas, vertinimas ir finansavimo specifika pasirinktas projektas.

Prieš investuodami į rizikos kapitalo verslą, svarbu nuspręsti dėl pagrindinių klausimų, tokių kaip:

• Besimokanti rizikos literatūra, kurie padės suprasti pagrindinius veiklos aspektus;
• Kapitalo apimtiskuriuos esate pasirengęs investuoti (čia patyrę rizikos investuotojai patars diversifikuoti riziką ir sutelkti dėmesį ne į vieną projektą, o į kelis);
• Tvirtinimo sritis (svarbu pasirinkti tą, kuriame turite praktinės patirties ir žinių, bus lengviau kontroliuoti ir analizuoti veiklą, nes sektorius jums yra pažįstamas).

Jei neturite reikiamos pinigų sumos ir neturite patirties, galite susisiekti su profesionaliu rizikos fondu ar verslo angelais, kurie atliks visą darbą už jus.

10. Išvada ir vaizdo įrašas apie rizikos finansavimą

Rizikos verslas, be jokios abejonės, net nepaisant didelės rizikos finansuojant projektus, yra gana populiarus ir patrauklus verslas pasaulyje, nes tik jis gali duoti naudos perteklinis pelnas investuotojas. Tai taip pat savotiška naujų idėjų ir naujovių „taupymo lazda“. Svarbu suprasti jo pagrindus ir niuansus, tam mes parašėme šį straipsnį.

Patariame žiūrėti vaizdo įrašą apie rizikos kapitalo finansavimo Rusijoje rinką ir rizikos fondus, investuojančius į verslo plėtrą ir plėtrą:

Mūsų „Rich Pro“ projekto komanda tikisi, kad ši medžiaga padės teisingai pasirinkti irpotencialus investuotojasir naujokas paleidimas. Linkiu sėkmės visose jūsų pastangose!

Jei turite komentarų ar turite klausimų šia tema, paklauskite jų toliau pateiktuose komentaruose. Greitai pasimatysime internetinio žurnalo puslapyje!

Žiūrėkite vaizdo įrašą: Rizikos kapitalo investicijos (Gegužė 2024).